Десять крупнейших банков Российской Федерации повышали проценты по вкладам уже на протяжении последних четырех недель. К концу июля средняя максимальная ставка в финансовых организациях достигла 12,85% годовых, увеличившись на 0,1% по сравнению с прошлым месяцем.
Подобная динамика выглядит крайне нехарактерно для экономической ситуации, когда ключевая ставка ЦБ РФ демонстрирует устойчивую тенденцию к снижению. Напомним, на последнем заседании Банка России регулятор в очередной раз опустил ключевую ставку — на этот раз с 14,25% до 14% годовых. Однако, вопреки логике рынка, коммерческие банки продолжают улучшать условия по депозитам для населения.
Эксперты финансового сектора отмечают, что главная причина возникшего парадокса заключается в ощутимом оттоке денежных средств из банковской системы. В июле 2026 года дефицит ликвидности в банковском секторе достиг 2,4 трлн рублей, что стало самым высоким показателем с марта 2022 года. Одновременно с этим объем наличных денег на руках у населения за июль увеличился сразу на 643 млрд рублей, тогда как в июне этот показатель составлял 426 млрд рублей.
На сложившуюся аномалию обратил внимание доктор экономических наук, профессор Никита Кричевский. Он увидел в происходящих процессах явные признаки серьезных проблем с ликвидностью в банковской системе.
Экономист подчеркнул, что кредитные организации вынуждены активно конкурировать за деньги новых клиентов, предлагая им привлекательные приветственные ставки. По его мнению, подобная агрессивная маркетинговая политика выглядит необычно на фоне общего смягчения денежно-кредитной политики Центробанка.
В качестве примера Кричевский привел актуальные предложения крупнейших игроков рынка. Так, Сбербанк предлагает по накопительному счету приветственную ставку 12% на первые два месяца, после чего она снижается до 6%. ВТБ повысил доходность для новых вкладчиков до 13,5%, а банк «Дом.РФ» предлагает новым клиентам при размещении свежих средств доходность до 14,5% годовых сроком на три месяца.
По мнению профессора, столь активная борьба за средства граждан напрямую свидетельствует именно об остром дефиците ликвидности в финансовых организациях.
В сложившихся условиях, когда ключевая ставка понижается, а доходность вкладов вопреки тренду растет, частным инвесторам крайне важно не допустить ошибок и обезопасить свои сбережения. Как пояснил в интервью порталу PNZ.RU экономист Герман Ткаченко, во-первых, сбережения следует размещать исключительно в крупных и системно значимых банках. Во-вторых, необходимо дробно распределять средства, не превышая лимит в 1,4 млн рублей на один банк, поскольку именно эта сумма гарантированно застрахована Агентством по страхованию вкладов (АСВ).
«Конечно, дефицит ликвидности — это не автоматическая предпосылка к банкротству банка, но и упускать из виду данный фактор ни в коем случае не стоит. Существуют два характерных признака, которые могут сигнализировать о скорых проблемах у конкретной кредитной организации», — отметил Герман Ткаченко.
Первый тревожный сигнал — слишком агрессивная и навязчивая реклама. Безусловно, здоровая борьба за клиентов и привлечение новых средств — стандартный бизнес-процесс. Однако если какой-то банк начинает буквально разрывать медиапространство, рекламируя свои услуги по радио, ТВ и в сети Интернет из каждого утюга, это серьезный повод задуматься.
С одной стороны, реклама — двигатель прогресса, но с другой — зачем рекламировать хорошее и успешное? Нативная или умеренная реклама является нормой, но аномальный переизбыток промо-материалов одного банка — первый явный поворот не туда.
Второй опасный признак — необоснованно высокие ставки, которые существенно выделяются на фоне среднерыночных предложений других участников. Как правило, банки корректируют проценты в определенных разумных пределах, ориентируясь на конкурентов. Когда же одна организация внезапно предлагает доходность на 2–3 или более процентных пункта выше рынка, это четкий сигнал: у банка возникли проблемы с текущей ликвидностью и ему срочно требуются наличные средства, заключил эксперт.
